Bücher Über Etf Handelsstrategien

7 Best ETF Trading-Strategien für Anfänger Exchange-Traded Funds (ETFs) sind ideal für Anfänger Investoren wegen ihrer vielen Vorteile mag niedrige Kostenquoten. Reichlich Liquidität. Breite Palette von Investitionsentscheidungen, Diversifizierung, niedrige Investitionsschwelle, und so weiter (für mehr sehen Vor-und Nachteile von ETFs). Diese Eigenschaften machen auch ETFs perfekte Fahrzeuge für verschiedene Handels-und Anlagestrategien von neuen Händlern und Investoren verwendet. Hier sind unsere sieben besten ETF-Trading-Strategien für Anfänger in keiner bestimmten Reihenfolge präsentiert. 1. Dollar-Kosten-Mittelung Wir beginnen mit der grundlegendsten Strategie zuerst. Dollar-Kosten-Mittelung ist die Technik der Kauf einer bestimmten festen Dollar-Betrag eines Vermögenswertes auf einem regulären Zeitplan, unabhängig von den sich ändernden Kosten des Vermögenswertes. Anfänger Investoren sind in der Regel junge Menschen, die in der Belegschaft seit einem oder zwei Jahren und haben ein stabiles Einkommen, aus denen sie in der Lage, ein wenig jeden Monat sparen. Solche Anleger sollten ein paar hundert Dollar jeden Monat nehmen und anstatt sie in ein Niedrigzinssparen Konto, sollten sie investieren sie in eine ETF oder eine Gruppe von ETFs. Es gibt zwei große Vorteile dieser periodischen Investitionen für Anfänger. Das erste ist, dass es eine bestimmte Disziplin auf den Sparprozess verleiht. Wie viele Finanzplaner empfehlen, macht es eminent Sinn, sich selbst bezahlen. Was Sie erreichen, indem Sie regelmäßig sparen. Die zweite ist, dass durch die Investition der gleichen Fixed-Dollar-Betrag in einer ETF jede monthhe grundlegende Prämisse der Dollarkosten Mittelung Feature werden Sie mehr Einheiten akkumulieren, wenn der ETF Preis niedrig ist und weniger Einheiten, wenn der ETF-Preis hoch ist, wodurch die Mittelung der Kosten Ihrer Bestände. Im Laufe der Zeit kann dieser Ansatz auszahlen schön, solange man an der Disziplin hält. Zum Beispiel sagen, Sie hätten 500 investiert am ersten eines jeden Monats von September 2012 bis August 2015 in der SPDR SampP 500 ETF (SPY). Eine ETF, die den SampP 500-Index verfolgt. Also, wenn die SPY-Einheiten im September 2012 bei 136,16 gehandelt hätten, hätten 500 Sie 3,67 Einheiten geholt, aber drei Jahre später, wenn die Einheiten bis 200 gehandelt hätten, hätte eine monatliche Investition von 500 2,53 Einheiten ergeben. Im Laufe des Dreijahreszeitraums hätten Sie insgesamt 103,79 SPY-Einheiten erworben (basierend auf Dividenden - und Splittkursen). Zum Schlusskurs von 210,59 am 17. August 2015 hätten diese Einheiten 21,857,14 Euro betragen, was einer durchschnittlichen jährlichen Rendite von fast 13 entspricht. 2. Asset Allocation Asset Allocation. Dh die Verteilung eines Teils eines Portfolios auf verschiedene Anlagekategorien wie Aktien, Anleihen, Rohstoffe und Barmittel zum Zwecke der Diversifikation, ist ein leistungsfähiges Investitionsinstrument. Die niedrige Investitionsschwelle für die meisten ETFs in der Regel nur 50 pro monthmakes es einfach für einen Anfänger, eine grundlegende Asset Allocation-Strategie, abhängig von seinem Investitionszeithorizont und Risikobereitschaft umzusetzen. Als Beispiel könnten junge Investoren in Aktien ETFs investiert werden, wenn sie in ihren 20er Jahren wegen ihrer langen Investitionszeithorizonte und hoher Risikobereitschaft sind. Aber wie sie in ihre 30er Jahre und beginnen auf wichtige Veränderungen im Lebenszyklus wie das Starten einer Familie und den Kauf eines Hauses, können sie zu einem weniger aggressiven Investment-Mix wie 60 in Aktien ETFs und 40 in Anleihe-ETFs. 3. Swing Trading Swing Trades sind Trades, die versuchen, die Vorteile von erheblichen Schwankungen in Aktien oder andere Instrumente wie Währungen oder Rohstoffe zu nutzen. Sie können überall von ein paar Tage bis zu ein paar Wochen zu erarbeiten, im Gegensatz zu Tages-Trades, die selten über Nacht offen gelassen werden (siehe Pros amp Cons von Day Trading Vs Swing Trading). Die Attribute der ETFs, die sie für den Swing-Handel eignen, sind ihre Diversifikation und enge Bidask-Spreads. Darüber hinaus kann ein Anfänger, da ETFs für viele verschiedene Investmentklassen und eine breite Palette von Sektoren zur Verfügung stehen, wählen, um eine ETF zu handeln, die auf einem Sektor oder einer Assetklasse basiert, wo er spezifische Expertise oder Kenntnisse hat. Zum Beispiel kann jemand mit einem technologischen Hintergrund haben einen Vorteil im Handel eine Technologie-ETF wie die PowerShares QQQ Trust Series 1 (QQQ). Der die Nasdaq-100 oder die iShares U. S. Technology ETF (IYW) verfolgt. Ein Anfängerhändler, der die Rohstoffmärkte genau verfolgt, kann am liebsten eine der vielen verfügbaren Rohstoff-ETFs wie den PowerShares DB Commodity Index Tracking Fund (DBC) handeln. Da ETFs in der Regel Körbe von Aktien oder anderen Vermögenswerten sind, dürfen sie nicht den gleichen Grad an Aufwärtsbewegungen wie eine Aktie in einem Bullenmarkt aufweisen. Aber aus dem gleichen Grund, macht ihre Diversifizierung auch sie weniger anfällig als einzelne Aktien zu einem großen Abwärtstrend. Dies bietet einen gewissen Schutz gegen Kapital Erosion, die eine wichtige Überlegung für Anfänger ist. 4. Sektorrotation ETFs machen es auch relativ einfach für Anfänger, die Sektorrotation auszuführen. Basierend auf verschiedenen Phasen des Wirtschaftszyklus (siehe Sektor Rotation: The Essentials). Angenommen, ein Investor wurde über die Nasdaq Biotechnology ETF (IBB) in den Biotechnologie-Sektor investiert. Mit einer Gesamtrendite von 327 in den vergangenen fünf Jahren (ab 21. August 2015) kann der Anleger in dieser ETF Gewinne erzielen und sich in einen defensiveren Sektor wie Konsumgüter verwandeln (unter der Voraussetzung, dass der Wirtschafts - und Hausse-Markt Zyklen wurden bereits ab August 2015 verlängert). Dies kann leicht durch den Kauf einer ETF wie dem Consumer Staples AlphaDEX Fund (FXG) erreicht werden. 5. Leerverkäufe Leerverkäufe. Der Verkauf eines geliehenen Wertpapiers oder eines Finanzinstruments, ist in der Regel für die meisten Anleger ein ziemlich riskantes Unterfangen und daher nicht für Anfänger, die versuchen sollten (siehe, wie risikoreich ein kurzer Verkauf ist). Jedoch ist Leerverkäufe durch ETFs vorzuziehen, um einzelne Aktien aufgrund des niedrigeren Risikos eines kurzen Squeeze - eines Handelsszenarios, in dem eine Sicherheit oder Ware, die stark kurzgeschlossene Spitzen höher gewesen ist - sowie die bedeutend niedrigeren Kosten der Anleihe kurzzuschließen (Verglichen mit den Kosten bei dem Versuch, eine Aktie mit hohen kurzfristigen Zinsen zu kürzen). Diese risikomindernden Betrachtungen sind für einen Anfänger wichtig. Durch Leerverkäufe über ETFs kann ein Trader auch ein breites Anlagethema nutzen. So könnte ein fortgeschrittener Anfänger (wenn ein solcher offensichtlicher Oxymoron existiert), der mit den Risiken eines Kurzschlusses vertraut ist und eine Short-Position in den Schwellenländern initiieren möchte, dies über die iShares MSCI Emerging Markets ETF (EEM) tun. Bitte beachten Sie jedoch, dass wir Anfängern empfehlen, von doppelt-gehebelten oder dreifach gehebelten inversen ETFs Abstand zu nehmen. Die aufgrund des mit diesen ETFs verbundenen signifikant höheren Risiko eine doppelte oder dreimalige Gegenüberstellung der Umkehrung der eintägigen Kursänderung in einem Index suchen. (Weitere Informationen finden Sie unter Short Selling ETFs von Fidelity Investments.) 6. Wetten auf saisonale Trends ETFs sind auch gute Werkzeuge für Anfänger, die von saisonalen Trends profitieren. Betrachten wir zwei bekannte saisonale Trends. Der erste wird im Mai der Verkauf genannt und geht weg Phänomen. Es bezieht sich auf die Tatsache, dass US-Aktien historisch über die sechs Monate Mai-Oktober-Periode im Vergleich mit der November-April-Periode durchgeführt wurden. Der andere saisonale Trend ist die Tendenz des Goldes in den Monaten September und Oktober zu gewinnen, dank der starken Nachfrage aus Indien vor der Hochzeitssaison und der Diwali Festival der Lichter, die in der Regel zwischen Mitte Oktober und Mitte November fällt. Der breite Marktschwäche Trend kann durch den Kurzschluss des SPDR SampP 500 ETF (SPY) um Ende April oder Anfang Mai genutzt werden und schließt die Short-Position Ende Oktober, gleich nachdem die Marktschwellen typisch für diesen Monat aufgetreten sind . Ein Anfänger kann ebenso die saisonale Goldstärke durch den Kauf von Einheiten eines beliebten Gold ETF, wie die SPDR Gold Trust (GLD) oder die Comex Gold Trust (IAU) nutzen. Im Spätsommer und schließen die Position nach ein paar Monaten. Beachten Sie, dass saisonale Trends nicht immer wie vorhergesagt auftreten, und Stop-Verluste sind in der Regel für solche Handelspositionen, um das Risiko von großen Verlusten zu decken empfohlen. 7. Absicherung Ein Anfänger kann gelegentlich Absicherungen oder Absicherungen gegen Abwärtsrisiken in einem beträchtlichen Portfolio, vielleicht eines, das als Ergebnis eines Erbes erworben wurde, absichern. Angenommen, Sie haben ein umfangreiches Portfolio an U. S.-Blue-Chips geerbt und sind besorgt über das Risiko eines starken Rückgangs der US-Aktien. Eine Lösung ist, Put-Optionen zu kaufen. Da die meisten Anfänger mit Optionshandelsstrategien nicht vertraut sind, besteht eine alternative Strategie darin, eine Short-Position in breiten Markt-ETFs wie dem SPDR SampP 500 (SPY) oder dem SPDR Dow Jones Industrial Average Units Series 1 (DIA) einzuleiten. Wenn der Markt erwartungsgemäß sinkt, wird Ihre Blue-Chip-Eigenkapitalposition effektiv abgesichert, da Rückgänge in Ihrem Portfolio durch Gewinne in der kurzen ETF-Position kompensiert werden. Beachten Sie, dass Ihre Gewinne auch begrenzt würden, wenn der Markt vorrückt, da Gewinne in Ihrem Portfolio durch Verluste in der kurzen ETF-Position kompensiert werden. Dennoch bieten ETFs Anfängern eine relativ einfache und effiziente Absicherung. Die Bottom Line Exchange-gehandelt Fonds haben viele Funktionen, die sie ideale Instrumente für den Anfang Händler und Investoren zu machen. Einige ETF Trading-Strategien besonders geeignet für Anfänger sind Dollarkursmittel, Asset Allocation, Swing-Handel, Sektor Rotation, Leerverkäufe, saisonale Trends und Hedging. ETF Trading-Strategien für jeden Investor In Rohstoffe investieren, ohne Investitionen in Rohstoffe Tetra ImagesGetty Images Lets face it , Haben Sie nicht Raum im Keller für ein Fass Öl. Eine Truhe aus Gold. Und einige Vieh (oder vielleicht Sie tun). Sie haben jedoch Platz in Ihrem Portfolio für Rohstoff-ETFs. Ohne Lagerhaltung auf Viehbestand, können Sie kaufen eine Ware ETF und haben sofortige Exposition gegenüber dem Rohstoffmarkt. Es ist eine viel einfachere Transaktion und Sie müssen nicht zu Wasser es. Ausländische ETFs geben Ihnen Zugang zu internationalen Märkten Jose Luis Pelaez IncBlend ImagesGetty Images Ausländische Investitionen können kompliziert. Währung Anpassungen, ausländische Steuergesetze, und nur allgemeine ausländische Herausforderungen. Allerdings gibt es ETFs, die internationale Investitionen viel einfacher machen. Ausländische ETFs, Fonds, die inländische Währung-basierte, Emerging Markets ETFs sind. Breite ausländische Fonds und sogar ETFs, als einzelne Länder wie Brasilien und China zu verfolgen. Es gibt keinen Grund mehr für Investitionen außerhalb der USA oder irgendeines Landes zu befürchten. Die Welt ist yourETF. Bond ETFs sind das Geschenk, das hält Anleihen hält ETFs sind ein wenig verlockender als die meisten Investitionen, weil sie nicht nur auf sekundären Märkten handeln, aber sie können auch eine Einnahmequelle in Ihrem Portfolio. Bond-Investitionen im Allgemeinen kann schwierig sein. Coupon, Ausfallrisiko, Laufzeit. Allerdings kann eine Anleihe ETF etwas von dieser Komplexität lindern, indem sie den Anlegern einen vorverpackten Vermögenswert gibt, der sofortigen Zugang zum Rentenmarkt ermöglicht. Was über ETNs Sprechen von Schuldinstrumenten, gibt es Variationen von ETFs, die als ETNs, Exchange gehandelte Anmerkungen bekannt sind. ETNs sind Vermögenswerte, die von einer großen Bank als hochrangige Schuldtitel emittiert werden - im Gegensatz zu ETFs, die aus Wertpapieren wie Rohstoffen, Währungen, Futures, Forwards und Optionen bestehen. Wenn Sie eine ETN kaufen, kaufen Sie eine Schuldanlage ähnlich einer Schuldverschreibung, aber die Bedingungen des Schuldvertrages werden durch die Struktur der Schuldverschreibung bestimmt. ETNs werden von einer Bank mit einer hohen Bonität unterstützt, so dass sie ziemlich sichere Produkte sind. Allerdings sind ETNs nicht ohne Kreditrisiko, nur ein niedrigeres Niveau. Spielen Sie den Devisenmarkt mit ETFs Bond ETFs und ETNs sind zwei Möglichkeiten, um den Zinsmarkt zu spielen, aber wenn es um fremde Zinssätze geht, suchen Sie nicht weiter als Währung ETFs. Egal, ob Sie in ein breites Währungsspektrum, eine regionale Währung wie Europa, oder sogar eine einzelne Landeswährung investieren wollen, ETFs haben Sie bedecktliterally. Währung ETFs sind ein guter Weg, um ausländische Risiken abzusichern, ausländische Zinsen zu spielen oder einfach in Fremdwährungen zu investieren. Spielen ETFs auf der Unterseite Für jeden Kaufhandel, theres ein Verkauf Handel auf der anderen Seite. Die meisten Menschen assoziieren Investitionen mit dem Kauf, aber das betrifft nur 50 von jedem Handel. So ist es sinnvoll, dass es ETFs speziell für bärische Investoren geschaffen. Schaffung von Nachteil ist durch den Verkauf von ETF möglich, aber was ist, wenn ich Ihnen gesagt, dass Sie eine ETF kaufen und immer noch kurz. Seine wahre und seine so genannte inverse ETF. Vervollkommnen Sie für Investoren, die Beschränkungen gegen Verkauf haben, aber möchten, dass sie eine inverse ETF kaufen können. Hedging-Risiko mit ETFs Wieder kommen wir zurück zu investieren bedeutet kaufen. Aber ein großer Teil der Investition schützt auch vor Risiken. Das ist, wo ETFs helfen können. Haben Sie eine große diversifizierte Portfolio, das gewinnt, wenn der Markt steigt Schützen Sie nach unten durch den Verkauf eines Marktes ETF. Kurze eine Menge von Ölvorräten Kaufen Sie ein Öl-ETF, um Ihre upside Exposition zu schützen. Lang ein Index. Schützen Sie Ihre Position durch den Verkauf einer zugrunde liegenden ETF. Hedge-Indizes mit ETFs Ich habe darauf hingewiesen, aber ETFs sind eine großartige Möglichkeit, Index-Positionen zu schützen. Wenn du einen bestimmten Index langest, kannst du einen gegnerischen Handel bilden, um dein Risiko zu schützen. Einige Indizes haben mehrere ETFs, die sie verfolgen, so dass die Chancen reichlich vorhanden sein können, wenn es darum geht, Ihr Indexrisiko abzusichern. Tragen Sie eine ETF, um einige oder alle Ihrer Indexposition zu schützen, oder in einigen Fällen auf eine ähnliche Indexposition setzen, indem Sie stattdessen eine ETF verwenden. Immerhin, das ist, warum sie erstellt wurden. Entdecken Sie Ihre Optionen mit ETF-Optionen Es gibt viele Möglichkeiten, ETF-Optionen zu nutzen. Sie können sie verwenden, um ETFs (und umgekehrt) oder sogar den korrelierenden Index abzusichern. ETF-Anrufe können große Vermögenswerte, um Aufwärts-Exposition, ohne zu bündeln eine Menge Geld zu gewinnen, und Putze sind ein Weg, um auch kurz. Sie können sogar erweiterte ETF-Option Strategien, um eine Volatilität zu nehmen oder einfach nur Handel für Marktwert. Wenn theres eine ETF, die Wahlen listet, dann youoptions. Spielen Sie Einkommen Saison mit ETFs Mindestens vier Mal pro Jahr, youre gehen, um für die Gewinn-Saison vorzubereiten. ETFs können mit diesem Spielplan helfen. Ob Sie ETFs verwenden, um lang einen viel versprechenden Sektor zu erhalten, schützen Sie gegen irgendwelche Ertragsüberraschungen oder spielen Sie Gewinnvolatilität mit ETF-Option Straddles, theres eine Gewinnstrategie für Sie. Wenn Sie Gewinne Ankündigungen auf Ihre Wertpapiere, tis die Gewinnssaison für ETFs. ETFs anstelle von Mutual Funds Nutzen Sie die vielfältigen Möglichkeiten der ETFs für Ihr Investmentportfolio. Chance Favors Ich sage das sehr. Jede Investition ist anders und sollte von Fall zu Fall ausgewertet werden. Allerdings gibt es einige starke Argumente, dass ETFs haben viele Vorteile gegenüber Investmentfonds. Wenn Sie nicht sicher sind, sehen Sie selbst Trade ETFs, die Ihre Investing-Stil passen Sieben ETF-Investing-Strategien. HYB Neigen Sie dazu, Großkapital-Wertpapiere zu bevorzugen Sie investieren gerne in Wertaktien So oder so, theres eine ETF für Sie. Sei es Wachstum, Wert oder Mischung, oder sogar große, mittlere oder kleine-Cap, theres eine ETF, um Ihre Strategie passen. Es ist wichtig, mit Ihrem Portfolio komfortabel zu sein, und Stil ETFs sind nur der Vorteil, um Ihre Investition Stil passen. Es gibt viele Investoren, die neu für ETFs sind, also ist dieses eine perfekte Weise, zu sehen, wenn irgendwelche dieser 14 ETF Handelsstrategien ein Sitz für ein Portfolio sein können. Kein Asset wird perfekt sein, aber theres ein sehr starker Fall für die Aufnahme von Exchange Traded Funds in Ihrer Anlage-Strategie und nicht eine Menge von Gründen nicht zu. ETF Investing 8211 Low Maintenance und Stellar Rückkehr KISS 8211 Keep It Simple und Stellar gemacht werden Klicken Sie hier, um unsere gründliche ETF Investing-Handbuch kostenlos herunterladen, warum ETF investieren Ich glaube ehrlich, dass für die meisten Menschen, durch ETFs investieren ist bei weitem die effizienteste und profitabelste Weg, um Geld zu investieren. Die Quintessenz ist, dass die meisten Menschen wollen die Investitionserträge, die der Aktienmarkt bietet, sind aber schrecklich bei der Kommissionierung Aktien. Die meisten Leute werden davon überzeugt, dass sie Investmentfonds kaufen sollten und dass sie die beste Antwort sind, aber das ist fast sicher falsch. Unser eBook wird Ihnen zeigen, mathematisch, und darüber hinaus ein Schatten eines Zweifels, warum ETF investieren ist besser als die meisten anderen Arten von Investitionen für die meisten Menschen. Wenn Sie Warren Buffet sind, könnten Sie offensichtlich Erfolg auf andere Weise haben, aber für die meisten von uns nur finanzielle Sterbliche, mit ETFs macht nur so viel Sinn. I8217m nicht vorgeben, dass diese Free eBook ist eine neue Anlagestrategie, die niemand sonst jemals gesehen hat 8211 es isn8217t. Was es ist, ist ein gesunder Menschenverstand Führer auf die beste Investition Option für die durchschnittliche Person. Es isn8217t von einem Welt-Experten über finanzielle Machenschaften, die 3 Ph. Ds. Es wird von einem Business-Lehrer, der relativ erfahren ist, zu brechen Investitionen Konzepte für 8220average8221 Menschen zu verstehen. Ich muss zugeben, dass ich keine neue Umfrage durchführe oder eine neue Metrik aufsuche, um Aktien zu messen, stattdessen habe ich die Analyse und Forschung von Menschen verwendet, die weitaus intelligenter sind als ich, Sie zu überzeugen, dass ETF-Investitionen wahrscheinlich der richtige Weg für Sie ist. Unser eBook ist kostenlos 8211 Also, was haben Sie zu verlieren Wenn Sie noch aren8217t überzeugt durch den Preis und etwas überdurchschnittlich Verkaufsgespräch, habe ich beschlossen, Ihnen einen kleinen Vorgeschmack auf das Produkt: Kapitel 4 8211 Stock Picking Is For Suckers Just do Und Sie können auch den Markt schlagen Folgen Sie einfach diesen wenigen grundlegenden Regeln, um an der Börse zu gewinnen und machen Sie sich reich an dem Prozess. Wenn Sie unsere geheime Formel für Penny-Aktien verwenden, sind Sie garantiert, um Millionen zu machen. Schauen Sie, wir haben es, so können Sie Dies sind nur einige der sehr erfolgreichen Marketing-Plätze, die ihren Weg in die Welt der Investitionen im Laufe der Jahre gefunden haben. Es gibt sicherlich keinen Mangel an Menschen, die behaupten, dass sie wissen, die besondere Art und Weise zu bekommen Sie unglaubliche Renditen auf Geld. Ob es sich um die Value-Investing-Ansatz von Warren Buffett (die tatsächlich macht viel Sinn für mich, wenn Sie so gut zu sehen Wert wie Warren Buffett ist), das Wachstum-Modell, das Peter Lynch espouses oder mehrere andere ziemlich bekannte Investitionen Strategien, die alle in Mode waren auf einmal oder andere. All dies haben eins gemeinsam: das Versprechen, Sie reich zu machen, indem Sie Ihnen Investitionserträge, die viel höher als der Marktdurchschnitt sind. So denken Sie, können Sie die Straße Huh schlagen Die traurige Wahrheit ist, dass über 99.9999999 von Leuten dort draußen nicht irgendwo nah an der Fähigkeit haben, Bestände auszuwählen, die konsequent den Markt übertreffen werden, egal welche Strategie sie wählen. Die Ausreißer wie Lynch, Soros und Buffett sind äußerst erfahren und wurden wahrscheinlich geboren, um Kapital zuzuteilen (viele würden argumentieren, dass sie auch sehr glücklich sind). Ihr Kumpel auf der Straße, die behauptet, dass er ein System hat, das 15 Jahre lang über einen längeren Zeitraum zurückkehrt, ist entweder extrem glücklich, kreative Buchhaltung zu machen, oder Sie nahmen eine Zeitmaschine zurück zu 2007, wo jeder dachte, dass sie das System spielten. Hier ist, was ich empfehle, das nächste Mal jemand sagt Ihnen, dass sie wissen, wie man die Straße zu schlagen, nachdem sie einen Gordon Gekko Film, vergleichen Sie den Ton ihrer Stimme und ihre Verhaltensweisen an jemanden, der glaubt, sie haben einen Weg, um herauszufinden, Spielautomaten. Diese Menschen sind im Wesentlichen die gleichen Ansatz zum Wachstum ihres Geldes spielen es in der Hoffnung auf hohe Renditen. Um diesen verzweifelten Versuch und Mangel an zutreffendem Wissen zu verbergen, werden die Gefahr Anwälte mit allen möglichen verrückten Gründen kommen, um ihr System zu rechtfertigen und Sie über seine Verdienste zu überzeugen. Effiziente Markttheorie (EMT) Jetzt könnten Sie sich fragen, Warten Sie eine Minute, dieser Kerl, der Kommissionierung Aktien ist für Sauger sagt, und behauptet, wir sollten nicht auf Menschen, die ein System haben, ist nicht versucht, drücken Sie ein System von seinen eigenen Mein bestes Argument Wäre, dass ich sicherlich nicht erfinden ETF investieren, und die Mathematik hinter meinem Argument haben sich immer wieder seit den 1960er Jahren und noch vor, dass zu einem gewissen Grad. ETF investiert (oder Index-Investitionen wie manche nennen es) basiert auf der Idee der Efficient Market Theory (EMT), die an der University of Chicago Booth School of Business über 50 Jahren begann. Ein Professor dort namens Eugene Fama veröffentlichte eine These, dass im Grunde (Im Paraphrase für die Kürze) verkündet, dass aufgrund der Angebot und Nachfrage Grundsätze, jede einzelne Aktie an der Börse wurde garantiert fair zu fairen Preisen. Die Idee war, dass mit Informationen, die so weit zugänglich (und das war gut vor dem Internet) Investoren Preis in allen relevanten Informationen und die Aktie würde genau bewertet werden, was es sein sollte. Mit so vielen Investoren, die versuchen, sich gegenseitig durch den Handel hin und her zu übertrumpfen, argumentierte Fama, dass das natürliche Tauziehen des freien Marktes sicherstellen würde, dass niemand wirklich einen Vorteil beim Versuch hatte, die Straße zu schlagen. Die Theorie geht davon aus, dass alle Anleger rational handeln und relevante Informationen zur Entscheidungsfindung haben. Jetzt wäre ich Remiss, wenn ich nicht sagen, dass viele intelligente Menschen schwerwiegende Fehler mit den Besonderheiten dieser Theorie gefunden haben. Besonders kurzfristig sehen wir, dass die Menschen nicht rational handeln. Emotionen verursachen große Schwankungen auf dem Markt, und diese können von sehr erfahrenen Händlern zu einem gewissen Grad genutzt werden. Es gibt auch die Tatsache, dass nicht alle Anleger Zugang zu den gleichen Informationen haben (obwohl man argumentieren könnte, dass das Spielfeld jetzt mehr Ebene als an irgendeinem anderen Punkt in der Börsengeschichte ist). Viele Hedge-Fonds-Manager, die Hunderte von Milliarden von Dollar, sowie zahlreiche korporative Titanen kontrollieren, haben aus erster Hand Wissen aus Netzwerken von Kontakten, die der durchschnittliche Do-it-yourself-Investor nie haben wird. Es ist auch möglich, dass mit dem Aufstieg der Quants (ein völlig anderes Thema, das ich wahrscheinlich nicht tangieren sollte), bestimmte Investoren Zugang zu fortgeschrittener Mathematik und der entsprechenden Technologie haben, um den Marktimpuls von einem Moment zum nächsten zu nutzen. Also, wenn Sie geschickt sind, um die Märkte Emotionen zu lesen, haben eine innere Spur auf, wenn die neueste Pharma wird von der FDA genehmigt werden, oder sind ein Genie mit einem Supercomputer, die für die NASA zu arbeiten, ich definitiv denke, sollten Sie sofort beenden EBook und gehen über Kommissionierung Aktien. Für den Rest von uns nur investierende Sterbliche, die langfristige Wahrheit der Efficient Market Theory trägt immer noch eine Menge Gewicht. Um zu verstehen, warum ETF investieren ist besser als diese anderen Systeme, müssen Sie zuerst glauben, dass es fast mathematisch unmöglich für Sie, höhere Renditen als der Marktdurchschnitt zu bekommen. Obwohl EMT kurzfristig einige Fehler aufweist, die von Elitestammern theoretisch ausgenutzt werden können, hält sich die langfristige Bilanzsumme weitaus besser. Über einen längeren Zeitraum handeln die Anleger recht vernünftig, und das Prinzip der Angebot und Nachfrage stellt sicher, dass der Preis die Mehrheit der Zeit richtig ist. Also, was bedeutet dies für Ihr Investment-Portfolio bedeutet, dass, um Ihr Geld in der effizientesten Weise möglich wachsen, sollten Sie auf Teile der Investition, außer was Aktien zu wählen konzentrieren. Die Quintessenz ist, dass es relativ wenige Dinge, die Sie über Investitionen steuern können. Die wichtigsten Dinge, die Dinge, die Sie sollten konzentrieren sich auf: Begrenzung der Gebühren, die Sie zahlen als Teil Ihrer Investitionsstrategie und welche Asset-Klassen Ihr Geld ist in. Ich werde in mehr Tiefe in ein paar Kapitel über, wie zu gehen Diese Ziele zu erreichen. Die gruseligste Sache über Aktien Kommissionierung und Handel ist nicht unbedingt, dass Sie schlecht sein werden (obwohl dies eine ziemlich legitime Möglichkeit), aber dass, auch wenn Sie Aktien, die den Durchschnitt zurück oder etwas über dem Durchschnitt des Marktes (sehr schwierig Zu tun), die Gebühren, die Sie in den Handelskosten, analytische Kosten und Anlageberatung zahlen werden, essen weg an Ihren Rückkehr weit mehr, als die meisten Leute verwirklichen. Dies ist nicht einmal unter Berücksichtigung der Möglichkeit Kosten für einen Tag in der Sonne statt Poring über Lager Informationen. Hier ist die beängstigende Wahrheit: Eine aktuelle Studie von Morningstar (eine vertrauenswürdige Investment-Analyse-Website) stellte fest, dass der durchschnittliche Aktieninvestor schleppte die durchschnittlichen Renditen von der Börse von 24 von 2001-2011 generiert. Diese Studie ist keine Anomalie. Eine Dalbar Studie von 1990-2010 zeigte, dass, während die SampP 500 eine durchschnittliche Rendite von 9,1 für die zwanzig Jahre Zeitraum hatte, erzielte der durchschnittliche amerikanische Aktieninvestor eine 3,8 Rendite. Das ist ehrlich unglaublich. Um diese Zahlen in die Perspektive zu setzen, nach der Dalbar Studie, wenn ich 1.000 investiert hatte im Jahr 1990 auf dem Markt Durchschnitt, Id haben etwa 2.000 im Jahr 1998. Und 4.000 im Jahr 2006 (Quick kleine Party Trick: Wenn Sie jemals wollen, schnell zu berechnen Investitionserträge, nur daran erinnern, die Regel von 72. Einfach teilen 72 von was auch immer Ihre erwarteten Investitionserträge werden und das Ergebnis ist die Anzahl der Jahre, die es dauert Ihr Geld zu verdoppeln. Zum Beispiel, wenn Ihre erwartete Rendite 9 ist, dauert es 8 Jahre für Ihr Geld zu verdoppeln. Seine nicht so genau für sehr kleine, oder sehr hohe Renditen, aber wenn man über Durchschnittswerte denken oder zu beeindrucken EBook-Leser, seine sehr nützlich). Die durchschnittliche amerikanische Investor jedoch, wenn sie 1000 investiert im Jahr 1990, würde bis 2009 nur auf 2.000 zu bekommen Wie kann das sein Sie fragen Nun, bis vor kurzem kostet es der durchschnittliche DIY Investor ziemlich viel Geld pro Handel zu kaufen und zu verkaufen Aktien . Mit dem Aufkommen der Discount-Brokerage, können Sie nun die meisten Trades für 5,00 pro Trade. Wenn Sie ständig handeln Aktien hin und her, diese Gebühren addieren sich in Eile, und Sie verlieren die Macht der Compoundierung zurück. Es stimmt, dass es vor 20 Jahren viel teurer war, aber es ist auch heute noch ein wichtiger Faktor. Fama (der vorgenannte Professor) sagte gern: Dein Geld ist wie Seife. Je mehr Sie damit umgehen, desto weniger haben Sie. Auch 1-2 in Gebühren können ernsthaft verletzt Ihre Renditen über ein langes Zeitfenster. Wenn Sie meine Situation nehmen, wo ich anfing, Geld in ETFs mit 20 Jahren zu setzen, wird mein Investitionsfenster 35-40 Jahre sein, und möglicherweise sogar länger. Der Aktienmarkt hat im Laufe seiner Geschichte (einschließlich Dividenden und ohne Gebühren) im Durchschnitt über 10 pro Jahr zurückgekehrt. Viele Experten glauben, dass dieser Durchschnitt übermäßig ehrgeizig ist vorwärts geht, so dass wir die Zahl konservativ betrachten werden. Als ich 20 war, konnte ich 2.300 in ETFs investieren. Wenn ich durchschnittlich einen Return on Investment (ROI), von 65 mein Prinzip wird sich auf 73.400 zusammengesetzt haben. Wenn ich tausende von Bücher zu lesen, aus meinen Fehlern gelernt, wurde ein sehr guter Investor und schlug den durchschnittlichen ROI um ein paar Prozent, hatte noch 3 meiner Rückkehr von Gebühren aufgegessen, würde ich einen ROI von 7 haben Ich hätte jetzt 43.305, wenn ich 65. Während noch ziemlich schön, das ist ein wesentlicher Unterschied, und das ist, dass ich eine ganze Menge besser als der durchschnittliche amerikanische Investor Wenn jeder ein System hat, wie jeder jemals verlieren Geld Jetzt, dass wir Alle haben eine Phobie der Investitionsentgelte, möchte ich Sie in den anderen Hauptgrund, warum die überwiegende Mehrheit der Investoren niemals annähern durchschnittliche Renditen in ihrem gesamten Portfolio grundlegende menschliche Psychologie. Sie sehen, jeder weiß, kaufen niedrig, verkaufen hoch. Wenn Sie ein paar Investment-Bücher lesen Sie zweifellos stießen Sie auf einige eingängigen Mantras wie, Schneiden Sie Ihre Verlierer und lassen Sie Ihre Gewinner laufen, Bulls machen Geld, Bären machen Geld, aber die Schafe geschlachtet, Markt-Timing ist der Schlüssel, und so weiter. Viele sind gekommen, bevor Sie mit diesen bissigen Credos bewaffnet und fielen dann flach auf ihrem Gesicht. Studie nach Studie hat gezeigt, dass Investoren über alle Geschlechterlinien, Ethnizitätslinien, demographische Gruppen und jede andere Messung jemals erfunden alle erliegen die gleichen grundlegenden psychologischen Schwächen, die wir als Menschen haben. Unsere evolutionären Reaktionen haben sich mit der Zeit weiterentwickelt, um uns risikoscheu zu machen. Das bedeutet, dass wir viel mehr Angst haben zu verlieren, als wir glücklich sind, nach dem Sieg zu streben. Geld zu verlieren schmerzt uns viel mehr als Geld zu gewinnen macht uns glücklich deshalb, das Endergebnis ist, dass wir extrem anfällig für Hautausschläge sind, wenn wir anfangen zu sehen, unsere Aktien nach unten rutschen. Dies erklärt die irrationalen Sprünge, die der Markt an einem Tag nehmen kann. Sind die kombinierten Unternehmen an einer bestimmten Börse notiert 5 weniger wertvoll als am Vortag Natürlich nicht, die Anleger nur panisch und dann weiter auf den Markt zu überfluten, weil sie Angst vor Geld zu verlieren. Als Menschen sind die Investoren tatsächlich genetisch prädisponiert zum Kauf von Aktien, wenn der Markt summt, und verkaufen sie, wenn es abstürzt, mit anderen Worten, das genaue Gegenteil von, kaufen niedrig, verkaufen hoch. Diese emotionale Achterbahn ist, was Sie sich für die Anmeldung, wenn Sie versuchen möchten, wählen Sie bestimmte Bestände. Wieder möchte ich wiederholen, ist es nicht unmöglich, Erfolg mit dieser Methode nur sehr schwierig und sehr unwahrscheinlich. Warren Buffett und sein Kumpel Charlie Munger haben erklärt, dass sie gut wissen, dass zu jeder Zeit 40-50 ihrer Unternehmen Nettovermögen könnte sehr schnell verdampfen. Sie sind für diese und sind durch sie vor. Wenn Sie glauben, Sie sind gleich zu Mr. Buffett und Mr. Munger dann möchten Sie vielleicht wagen, diesen Weg, aber Statistiken sagen, dass es äußerst unwahrscheinlich ist, dass Sie die Attribute erforderlich, um bei der Aktienauswahl zu folgen haben Warum sind ETFs Die Antwort So, wie Tun ETFs lösen diese großen Probleme, die wir genetisch prädisponiert sind Sie sicherlich nicht heilen können alle krank, aber grundlegende ETFs sind der einfachste Weg, um Ihre Investition Dollar zu diversifizieren. Durch den Kauf eines Anteils einer globalen Markt-basierten ETF erhalten Sie Exposition gegenüber Hunderten von Unternehmen, die sich in verschiedenen Branchen, geografische Standorte und haben unterschiedliche Verbraucher Demografie verteilt. Das bedeutet, dass, während jedes Unternehmen mit Sicherheit seinen eigenen Risiken ausgesetzt ist, die Risiken für die gesamte ETF weitgehend ausgeschlossen sind. Eine globale ETF würde durch eine Formel geschaffen werden, die die Weltwirtschaft zu verfolgen suchte, so dass es vor allem in Großunternehmen in vielen verschiedenen Ländern, die sich selbst international diversifiziert sind daher investiert werden, sind Sie wirklich teilen Sie Ihre Investition Dollar in Tausende von Verschiedene sprichwörtliche Töpfe. Eine ähnliche Situation gibt es für Anleihe - oder Rohstoff-basierte ETFs. ETFs können Sie fast jede Menge Geld zu nehmen, und effizient investieren sie in den allgemeinen Markt (Grundsätzlich garantieren Sie sich, dass Marktdurchschnitt minus kleine Gebühren). Diese Diversifikation sorgt dafür, dass ein Investor viel weniger riskiert als ein Aktienselektor, der vollständig in 5, 10 oder sogar 20 Unternehmen investiert hat. Es fördert auch langfristige Planung und weniger Handel aufgrund der Denkweise der Investitionen in den gesamten Markt, und nicht in bestimmten Beständen. Indem Sie zu einer ETF-Investitionsstrategie bekennen, geben Sie zu, dass Sie besser sind, die Durchschnittswerte zu spielen, als zu versuchen, den Markt zu schlagen. Dies ist seltsam bevollmächtigen, und ermöglicht es Ihnen, auf mehr Einkommen von Ihrer Arbeit zu konzentrieren, oder einfach nur neue Wege, um Ihre Freizeit genießen zu konzentrieren. Denken Sie darüber nach, wer Ihre Gegner in diesem Spiel sind Stock Picker spielen ein wirklich lustiges Spiel. There is no doubt that gambling is a true adrenaline rush, and has entertainment benefits that ETF investing doesnt have. No matter what system or strategy stock traders claim they are taking advantage of, they are still gambling to some degree. There are so many unforeseen events that can take place in the worlds economy (has the last decade taught us nothing) that you need to be pretty bright, fairly lucky, and commit a ton of homework time, to even have a shot at beating the market. Id like to once again gently remind those of you that have stuck around to this point that there is always someone else on the other end of your trade that believes they have gotten the better end of the deal . Often this person is a hedge fund manager who has access to information you dont have, or a NASA-level mathematician who has forgotten more about numbers than you will ever know. Are you sure you want to compete against these people If you are going to try your hand at the trading game, I would first calculate what you believe your transaction fees will be, and think about the fact that you have to beat the market average by the much, just to break even with what you would have earned by easily purchasing an ETF. Personally, I know my limits. I was sold on ETFs when I first read the term couch potato investing associated with them. Now keep in mind, while Im no investment professional, Im fairly confident I could explain the makeup of a derivative to you, have a solid grasp on how to evaluate a financial statement, and am a regular contributor to several of the biggest personal finance blogs in North America. I like to think Im a fairly knowledgeable individual when it comes to personal finance, and micromacroeconomics. All the literature I have read has lead me to believe that the investing game is slanted big time in favour of the biggest fish . and I have nowhere near the resources or brains needed to compete with them on a consistent basis. I might be able to beat the street for a year or two by making a luckysmart call here or there, but given a long enough time sample, I consider it virtually impossible that I could come out ahead, especially once my trading fees are calculated. Ill stick to seeing a mere .07-.30 of my ROI chewed up due to ETF fees, as opposed to 3 trying to be Warren Buffett. I Spend About 50x More Time Playing Fantasy Sports Than I Do Investing I dont mean to brag, but I might actually be the Warren Buffett of the fantasy football world (ladies raise your hand if your husband believes he knows everything about sports as well). I can tell you the spreads between the top WR and the 20 WR, where to find a value in a tight market, how to adjust your rankings for a different scoring system, and 101 other really nerdy things about fantasy football (maybe that will be the title of my next eBook). I can honestly say that in 10 years of playing fantasy football, there was only one season where I didnt finish up after totalling all of my leagues (the Warren Buffett of fantasy football does not play just one league). If I had to take a complete guess at my earnings over the 10 year time frame, Id have to save that Ive made around 2,000 (over and above my duesfees). Since Ive invested about 3,000 in league dues during that time, Ive got a pretty decent year-over-year return going. The only problem is that in addition to the 3K in dues Ive invested, Ive probably put it about oh 2,000 3,000 hours watching football and studying football statistics. Lets just agree that I dont do it for the money The point of this random detour (other than stroking my male ego) is that I like doing nerdy, geeky things and even I dont like poring over financial stuff all day long. ETF investing means that you can get better returns than the vast majority of investors out there, while doing almost NO WORK This is important, because if youre going to compete with my fantasy team next season you need all that extra time to be comparing catch-to-target ratios and not dividend ratios. Click Here to get the rest of our eBook FREE 23 Comments My Own Advisor on March 19, 2012 at 6:51 PM Congrats on the eBook Just promoted and tweeted:) I will hopefully get some time to read through this book in another few weeks, but in the meantime, awesome work on the book 8211 you should be very proud. No doubt I think ETFs are excellent products, I own a few myself, but indexing is just that 8211 you are following a benchmark and benchmarks will never be better than average. I8217m not saying I can be better than average, via stock picking, rather, I8217ve chosen to invest in ETFs and stocks because it offers the best of both worlds for me 1) average returns and 2) passive income that is tax-advantaged with the dividend tax credit. You can8217t get that with ETFs :) Overall, ETFs work on many fronts for many investors and they would be wise to hold a few in their portfolios. I8217m looking forward to reading all the pages of this cool eBook Teacher Man on March 19, 2012 at 7:42 PM PK on March 20, 2012 at 9:28 AM Congrats on the release On the fantasy football point 8211 I8217ve only been playing for like 5 or 6 years, and only in 2 leagues. Your WR point is interesting, but personally I lean RBs when I have the choice. Some WRs mayhave similar average point scores, but there is so much volatility in Wide Receivers (23 points one week, 2 the next8230) that they scare me. Any hints Teacher Man on March 20, 2012 at 4:44 PM Haha, my talents and expertise dictate that I should really be running a FF site some days PK. The bottom line is that depending on your rules everything can be different. What I recommend is back checking what the difference was between every 10 RBs and every 10 WR last year, as well as how many were picked up total in your league. This should give you a pretty good idea of value relative to your scoring system. QBs are almost always overvalued by most people. I8217ll pick up a guy like Tony Romo in the 9th round every year after everyone has loaded up on legitimately good QBs. People forget they are building a statistical team and not a real one. Volatility is overemphasized in my opinion, you have multiple players starting every week, the volatility will balance out (and if you8217re really cagey you can increase your odds of your players hitting a hot streak by looking at who they play during your 8220play off8221 weeks at the end of the league 8211 usually weeks 13-16). Congratulations on getting your ebook out. Tweeting now Dana on March 20, 2012 at 8:50 PM Hey I know this is kind of off-topic but I needed to ask. Does building a well-established blog like yours take a large amount of work I am completely new to writing a blog but I do write in my diary every day. I8217d like to start a blog so I will be able to share my experience and thoughts online. Please let me know if you have any ideas or tips for new aspiring bloggers. Thankyou Andrew 101Centavos on March 21, 2012 at 5:58 AM No reason you can8217t do both. One might be more cautious overseas, and an ETF might just fit that investor8217s risk profile. Or, ETFs might be used to invest in areas where time can8217t be spent to acquire the necessary knowledge. For me, I like learning about stock valuation, but my stock selection is largely limited to sectors I know something about and have an interest in. I am definitely not part of that 0.000001 that can pick their own stocks. I8217ve done moderately well in the past, but I just don8217t have the time nor energy to devote to the research. I8217ve heard different things about ETFs. Your post really spelled it out for me in simpler terms than I8217ve read elsewhere. Thanks Teacher Man on March 21, 2012 at 6:58 AM Hey Dana, it does take a lot of work in some ways. The writing is the easiest part in my opinion. It8217s getting your name out there and all the technical stuff that really takes some time. Teacher Man on March 21, 2012 at 6:58 AM